Институциональные трейдеры на бирже фьючерсов на биткойны CME Group, а также розничные трейдеры и криптовалюты, торгующие на BitMEX, часто доминируют на рынке и определяют, куда рынок пойдет дальше.
В связи с истечением срока действия фьючерсного контракта на Биткойн в эту пятницу, а также с ростом интереса BitMEX к новым максимумам каждый час ожидается невероятно масштабное и волатильное движение на рынках Биткойн в ближайшие дни.
Входящая волатильность: открытый интерес BitMEX растет в преддверии истечения срока действия фьючерсов на биткойны CME
Крипто-трейдеры и аналитики рассмотрят любую информацию и данные, которые они могут получить, что может дать им представление о рынке и конкурентное преимущество.
Они регулярно проводят детальный фундаментальный анализ, в том числе модели «сток-поток», анализируют рост скорости хэширования, неактивные адреса биткойнов и многое другое.
Они также будут выполнять регулярный технический анализ, используя различные графические модели, методы формирования свечей, а также индикаторы и осцилляторы, чтобы помочь им в их анализе.
Часто аналитики даже полагаются на более неортодоксальную информацию, такую как открытый интерес к торговой марже торговой платформы BitMEX или когда срок фьючерсных контрактов истекает торговая стойка Чикагской товарной биржи.
Контракты CME с истекающим сроком действия часто приводят к значительному увеличению относительной волатильности и взрывному движению цен в дни, предшествующие истечению и после него.
И каждый раз, когда открытый интерес к BitMEX превышает 1 миллиард долларов или более 100 тыс. BTC, это обычно приводит к большому ралли или значительному падению.
Очень согласен. Не подведи охранника с приближающимся истечением срока фьючерса. Приготовьтесь к неожиданному https://t.co/km24SgSWsA
— Джейкоб Кэнфилд (@JacobCanfield) 28 января 2020 г.
Теперь, два возможных триггера волатильности совпадают и сходятся на этой неделе, предполагая, что один из самых больших ходов, которые когда-либо видел крипто-пространство, может быть в картах.
Если посмотреть на прошлую эффективность открытого интереса, то каждый раз, когда открытый интерес достигает более 100 тыс. BTC или более 1 млрд. Долл. США, метрика отклоняется, результаты большого движения и открытый интерес падают обратно вниз, только для того, чтобы на более позднем этапе снова расти для другого большой ход.
Открытые процентные счета по всем открытым на данный момент позициям на платформе BitMEX — которая доминирует на рынке криптовалюты по объему торгов и влиянию.
Показатель достиг 950 миллионов долларов и приближается к важному миллиарду, а также превышает 100 тыс. BTC. Всплеск открытого интереса почти гарантирует взрывной взрыв волатильности в ближайшие дни.
В сочетании с истечением сроков фьючерсов CME в эту пятницу, возможно, будет фейерверк и самый большой шаг на рынке криптовалюты за некоторое время.
Как видно на графике выше и обозначено шириной полосы Боллинджера, увеличение каждого фьючерса CME приводит к росту волатильности.
Большое движение обычно предшествует или следует за истечением, прежде чем волатильность снова уменьшится и цикл повторится. В соответствии с увеличением или снижением после каждого истечения, нет рифмы или причины, по которой Биткойн идет.
Тем не менее, какое направление биткойн выберет в этой точке, вероятно, продиктует тенденцию в обозримом будущем и является особенно критическим моментом для крипто-пространства.
