Seed CX, чикагская биржа криптовалют, объявила в среду, что ее торговая платформа активна — и теперь фирма ждет, чтобы увидеть, смогут ли ее дешевые торговые расходы заманить Уолл-стрит к месту ее проведения.
Фирма, возглавляемая Эдвардом Вудфордом, в настоящее время способствует обмену спот-биткойнов на учреждения. В настоящее время его используют десятки клиентов, каждый из которых является крупным институциональным клиентом. Биржа планирует поддержать торговлю эфиром, лайткойнами и биткойнами в конце января. Он также развернет торговлю некоторыми крипто-производными в 2019 году.
Для начала, однако, фирма взламывает криптовалюту с некоторыми из самых низких сборов в отрасли. Для участников рынка (людей, которым необходимо немедленно выполнить сделку), комиссионные сборы составляют 8 базисных пунктов или 0,08%. Это то, что соперники Coinbase и Gemini берут за аналогичную сделку на своих платформах институционального уровня. В Gemini покупатели могут заплатить до 100 базовых пунктов, тогда как клиенты Coinbase могут заплатить до 30 базовых пунктов. Торговые сборы на крипто биржах заметно высоки по сравнению с миром Уолл Стрит. «Людей едят», — сказал один из представителей отрасли.
Вудфорд сказал, что ценообразование является лишь частью его плана по привлечению фирм Уолл-стрит к своей платформе. «Это не более важно, чем разумное управление рисками, лучшее управление счетами, улучшенные размеры контрактов и тиков, предотвращение конфликтов интересов, поддержка клиентов и т. Д.», — сказал Вудфорд. «Учреждения хотят всего этого».
Безусловно, Дейв Вайсбергер, генеральный директор провайдера отраслевых данных и технологической компании CoinRoutes, сказал, что трейдерам все еще выгоднее использовать несколько биржевых площадок, отметив: «любой трейдер, торгующий через интерфейсы единой биржи, выбрасывает деньги». Он отметил, что Великобритания на базе LMAX Digital дешевле, взимая с пользователей всего 2 базисных пункта.
Что касается Seed CX, компания предлагает начать торговлю между США и биткойнами, но планирует предложить торговлю между крипто-валютами и другими валютами, включая евро и иены, в конце этого года. По словам Вудфорда, это позволит учреждениям, которые хотят торговать между разными криптографическими и фиатными валютами, вести свою торговлю без необходимости посещать несколько обменных пунктов.
«Многие группы не хотят или не могут по своим мандатам накладывать накладные расходы на другую организацию в другой юрисдикции», — сказал он. «Рынки криптовалюты сильно фрагментированы отчасти из-за фиатных пандусов. Наличие нескольких пар на платформе поможет консолидировать ликвидность. Это также создает интересные три валютные арбитражные сделки ».
У фирмы также есть программа стимулирования маркет-мейкера, которая может привлечь сделки на платформу. «Кроме того, программа стимулирования маркет-мейкера, предусматривающая более крупные и жесткие требования к размеру котировок, обеспечивает более высокую ликвидность для участников», — говорится в пресс-релизе. Неясно, будут ли поощрения включать скидки, платежи определенным трейдерам за направление заказов к месту их проведения. Вудфорд отказался комментировать специфику программы.
Seed CX ждет соревнование на горизонте. Фирме, которая привлекла 25 миллионов долларов, придется конкурировать с ErisX и Bakkt, крипто-биржей, управляемой Intercontinental Exchange, когда их платформы будут запущены в конце этого года.
